Impozitul pe dividende crește de la 10% la 16% – context și impact
Începând cu 1 ianuarie 2026, impozitul pe dividende în România va crește de la 10% la 16%. Este o schimbare majoră, care pune capăt unui deceniu în care dividendele au beneficiat de un regim fiscal preferențial și care va influența direct modul în care antreprenorii, investitorii și companiile își planifică retragerea profiturilor.
Această majorare apare în contextul unui efort mai amplu de consolidare fiscală, cu scopul de a crește veniturile bugetare și de a alinia impozitarea dividendelor la nivelul standard de impozitare a profitului. Practic, dividendele nu vor mai fi tratate diferit față de alte forme de venit din perspectivă fiscală.
Pentru antreprenori, impactul este semnificativ. În cazul firmelor plătitoare de impozit pe profit, se va achita mai întâi impozitul de 16% pe profit, iar ulterior, la distribuirea dividendelor către asociați, încă 16%. Povara fiscală totală crește vizibil, în special în domenii cu marje mari de profit, unde cheltuielile sunt reduse.
Chiar și pentru microîntreprinderi, unde impozitul pe venit rămâne redus, distribuirea profitului către asociați va fi afectată de noua cotă de 16% aplicată dividendelor. Astfel, avantajul fiscal al microîntreprinderilor se diminuează în momentul retragerii banilor din firmă.
Pentru investitori, în special pentru cei care obțin venituri pasive din dividende, randamentul net scade. Un dividend brut care până acum genera un venit net mai mare va fi, din 2026, mai puternic impozitat. Dividendele devin astfel una dintre cele mai taxate forme de venit personal, pierzând statutul de „venit pasiv privilegiat”.
Contribuția de asigurări sociale de sănătate (CASS) pentru dividende
Pe lângă impozitul pe dividende, persoanele fizice pot datora și contribuția de asigurări sociale de sănătate (CASS), în anumite condiții. Aceasta nu se aplică automat tuturor, ci doar dacă veniturile nete anuale din dividende și alte surse similare depășesc un anumit plafon.
Pentru anul 2025, plafonul este de 24.300 lei net, echivalentul a șase salarii minime brute. Dacă veniturile nete cumulate din dividende, dobânzi, chirii sau alte venituri independente depășesc acest prag, apare obligația de plată a CASS.
Contribuția nu se calculează procentual din întreaga sumă, ci este una fixă, stabilită în funcție de nivelul veniturilor:
- pentru venituri între 24.300 și 48.600 lei – CASS este 2.430 lei;
- pentru venituri între 48.600 și 97.200 lei – CASS este 4.860 lei;
- pentru venituri peste 97.200 lei – CASS este plafonată la 9.720 lei.
CASS se declară și se plătește de către persoana fizică, prin Declarația Unică, până la data de 25 mai 2026, pentru veniturile realizate în anul 2025.
Este important de subliniat că plafonul și valorile pot crește începând cu 2026, dacă salariul minim brut va fi majorat. Cu toate acestea, principiul rămâne același: depășirea pragului atrage obligația de plată a unei contribuții fixe, nu proporționale cu venitul total.
Distribuim dividende în 2025 sau amânăm?
Finalul anului 2025 este un moment critic pentru decizia de distribuire a dividendelor. Din punct de vedere fiscal, distribuirea dividendelor până la 31 decembrie 2025 permite aplicarea cotei actuale de 10%, evitând majorarea la 16% din anul următor.
Pentru a putea distribui dividende în 2025, trebuie să existe profit distribuibil, fie din anii anteriori, fie din profitul realizat până la finalul trimestrului al treilea. Distribuirile interimare sunt posibile, cu condiția întocmirii situațiilor financiare interimare și a unei hotărâri a asociaților.
Profitul realizat în trimestrul IV al anului nu poate fi distribuit înainte de închiderea exercițiului financiar, ceea ce înseamnă că acesta va fi supus automat impozitului de 16% dacă este retras în 2026.
Un alt aspect important este gestionarea pragului de CASS. În anumite situații, poate fi avantajos să se limiteze suma dividendelor distribuite astfel încât persoana fizică să rămână sub plafonul de 24.300 lei net și să evite plata contribuției de sănătate. Totuși, această decizie trebuie analizată atent, deoarece suma rămasă în firmă va fi impozitată mai dur la o distribuire ulterioară.
În general, pentru majoritatea antreprenorilor, distribuirea dividendelor înainte de finalul lui 2025 este o decizie logică din punct de vedere fiscal, acolo unde există profit disponibil și nu sunt afectate nevoile de lichiditate ale firmei.
Plafonul de numerar în casierie: limita de 50.000 lei
Un alt subiect extrem de relevant este limita legală privind soldul de numerar în casieria firmelor. Soldul de numerar nu poate depăși 50.000 lei la finalul zilei. Depășirea este permisă doar temporar, pentru maximum trei zile lucrătoare, exclusiv în scopul plății salariilor sau a altor drepturi către persoane fizice.
Orice sumă care depășește plafonul și nu se încadrează în aceste excepții trebuie depusă în contul bancar al firmei în termen de două zile lucrătoare. Nerespectarea acestei reguli poate atrage sancțiuni în cazul unui control.
În plus, plățile către persoane fizice în numerar sunt și ele limitate. Dividendele nu pot fi plătite cash în sume mari, fiind practic obligatorie utilizarea transferurilor bancare pentru a respecta legislația.
Totodată, au fost introduse reguli mai stricte privind retragerile de numerar către asociați. Dacă se scot bani din firmă fără bază legală (dividende distribuite corect sau restituiri documentate), autoritățile pot solicita returnarea sumelor atât de la firmă, cât și de la persoanele fizice beneficiare, aplicând și amenzi semnificative.
Perspective pentru 2026 și recomandări finale
Creșterea impozitului pe dividende reduce semnificativ diferența dintre remunerarea prin dividende și cea prin salarii. Deși dividendele rămân avantajoase din perspectiva contribuției la pensii (CAS nu se aplică), avantajul fiscal general se diminuează.
În acest context, antreprenorii ar trebui să reevalueze mixul dintre salariu și dividende, să analizeze oportunitatea reinvestirii profitului și să ia în calcul impactul fiscal real al fiecărei decizii.
De asemenea, forma de organizare a activității – SRL sau PFA – devine din nou un subiect de analiză serioasă, deoarece diferențele de taxare se schimbă. Alegerea trebuie făcută în funcție de nivelul veniturilor, nevoia de capitalizare a afacerii și planurile pe termen mediu și lung.
Pentru antreprenori, contabili și investitori, perioada de final de an 2025 este una decisivă. Deciziile luate acum pot genera economii importante sau, dimpotrivă, costuri fiscale mai mari în anii următori.
Informația corectă, planificarea și consultarea specialiștilor sunt esențiale. Creșterea impozitului pe dividende nu mai este un scenariu teoretic, ci o realitate iminentă care impune acțiune și adaptare.
